2016年理财规划师考试试题：综合评审（精选习题2）[1]

家庭背景
　　刘先生今年49岁，原在国企工作，辞职后开了一家生产型的私营企业，年收入20多万元;刘太太已从某电讯设备公司退休，每月有1500元左右的退休金;女儿在读大学一年级，每学期学费1万多元。

　　刘先生家中的积蓄有30多万元，其中有20多万元投入股市，10多万元存入银行以备急用。他和太太都从2002年开始各投了一份中国人寿的"国寿鸿寿年 金保险分红型"险种，一次付清;为女儿买了5份平安保险的"少儿终身幸福平安保险"，读大学开始领取教育金。刘先生居住的二房一厅是他太太单位分配的福利 房，目前他们没有购房的计划，但想买一辆十三四万元的客货两用厢式小轿车，既能用于外出谈生意，又能用于购物送货。购车款，除首付外，其余部分想通过银行 按揭贷款，以保证企业生产、家庭生活两不误。不知现在银行是否还有此项业务?如果有的话，该如何办理?

　　专家分析

　　时下，有的人开公司，还没有摆脱创业初期的困境，就买好了私家车，有的人稍有赢利，就穿名牌、开名车，讲排场、摆阔气，俨然像一个大老板，却不算算一年的赢利是否养得起老板这一"身价".

　　作为一个创业者，将赚得钱适当用于消费，提高生活质量，本无可厚非。但过度的消费，花掉利润中的扩大再生产资金，就会影响到企业的发展。作为创业者，要提高企业的竞争力和规模效益，还需将大部分利润充实到扩大再生产上去。

　　理财参考

　　针对刘先生的贷款购车计划，可以先做个偿债率计算分析。一是家庭月收入情况，刘先生年收入达20万元，刘太太每月有1500元的退休金，其家庭月总收入 为：20万元/12月+1500元=18166元/月。二是家庭月总支出情况，包括3000元左右的月基本生活开销，女儿每年2万元的教育费，以及约 200元的月保险费，刘先生家庭月总支出为：生活支出3000元+教育支出20000/12月+其他支出200元=4867元，约占总收入的27%.收支 相抵，每月家庭结余：13299元。

　　考虑到刘先生家庭收入情况较好，偿债能力较强，故建议申请贷款的期限不宜过长，如申请净车价7成的3年期汽车消费贷款，月还款2200元，仅占总收入的12%，刘先生完全可以承受。

　　经计算分析，刘先生符合贷款条件，银行可以受理。刘先生可选择以下两种方法办理贷款。其一是直客式，也就是先到银行网点咨询并受理贷款，再由银行推荐至合作经销商购车。其二是间客式，也就是先到品牌汽车经销商处购车，然后再到银行办理贷款

　　去年年底结婚的新婚夫妇，有一套100平米住房，目前还有5万银行贷款没还清。郝先生29岁，从事单位管理工作，月收入3500元，妻子朱女士，28岁，单位科研工作，月收入3000元，准备今年年底要小孩。夫妻均有五险一金，均有保额为10万元的大病商业保险，年交3700元交费20年，还要交15年保险费。目前家庭月支出1300元左右，如果有小孩后每月支出会达到2200元左右。夫妻双方存款5000元，请问该如何理财。

　　【号脉问诊】

　　郝先生家庭的结余比率为80%，结余比例较高;资产流动性看，家庭流动资产保持了合理水平。郝先生家庭没有金融资产投资，反映了家庭缺乏投资意识，整体资产的增值力不强。

　　【对症下药】

　　现金规划：郝先生家庭目前的存款作为备用金处于合理水平，但是不需要全部以银行存款的形式保留，也可以将一部分额度购买货币市场基金。孩子出生后，备用金必须增至8000元左右才比较合理。

　　风险管理规划：从郝先生家庭现有的保险状况来看，郝先生和太太均有一定的保险保障，但从额度来看还显得不是很充足，还需要补充一些商业保险。郝先生和太太可以增加一定的大病险保险额度，另外应该再配置一些意外险险种，例如卡单式意外险，保额以每人20万左右为宜。

　　子女教育规划：建议郝先生家庭可以每年拿出18000元用于该项资金的积累，投资品种可以选择风格比较稳健的配置型基金，年复合收益率预计为8%左右。这样孩子18岁上大学时(19年后)，可以积累的资金总额为92万元左右，可以满足孩子接受高等教育以及创业的资金需求。

　　投资规划：从前述分析可以得知，郝先生家庭的投资资产不足，导致资产增值力缺乏。根据郝先生与太太的年龄以及投资基础分析，投资策略上可以偏进取型，投资方式适合采用基金定投。郝先生可以每月从结余中拿出1500元进行投入，坚持长期定投，才能获得比较理想的收益。预计投资组合的整体收益率为平均每年9%左右。假如该投资计划坚持26年，即郝先生55岁时，可以积累的资金将为186万元左右。

　　志向是天才的幼苗，经过热爱劳动的双手培育，在肥田沃土里将理财规划师